МОСКВА, 20 ноя — РИА Новости. Результаты ВТБ за девять месяцев, опубликованные в четверг, не принесли особенных сюрпризов для рынка: все тенденции, что давили на прибыль банка до этого, никуда не исчезли, а некоторые лишь усилились. С невысокими результатами, кажется, смирился и сам банк — прибыль за год вряд ли будет сильно отличаться от уже достигнутой величины.
Чистая прибыль ВТБ по МСФО за январь-сентябрь уменьшилась в 8,5 раза по сравнению с показателем за аналогичный период прошлого года и составила 5,4 миллиарда рублей. В третьем квартале ВТБ получил лишь 400 миллионов рублей, что меньше прибыли в июле-сентябре прошлого года в 46 раз.
Данный результат оказался ниже ожиданий аналитиков, которые, хотя и предполагали снижение финансовых показателей из-за увеличения банком отчислений в резервы, надеялись на прибыль в размере 9,1 миллиарда рублей за девять месяцев и 4,1 миллиарда в третьем квартале.
Однако эксперты верно указали на причины ухудшения результатов: непростая экономическая ситуация в России, а также высокие резервы из-за рисков, связанных с Украиной и с кредитом "Мечела", привели к серьезному снижению квартальной прибыли и, соответственно, не очень изменили прибыль в январе-сентябре.
"Результаты были плохими, но не удивили участников рынка… Результаты показывают, что банковская система, и ВТБ в частности, видят дальнейшее ухудшение в качестве кредитного портфеля, в основном из-за резервов на Украину, ослабления рубля, а также ухудшения ситуации с отдельными заемщиками — мы говорим о "Мечеле", — отметила аналитик Альфа-Банка Марина Карапетян.
Третий квартал
Чистые процентные доходы банка в январе-сентябре составили 268,2 миллиарда рублей, увеличившись на 15%. Чистые комиссионные доходы выросли на 15,2%, до 44,8 миллиарда рублей. Процентная маржа снизилась на 0,1 процентного пункта по сравнению с аналогичным периодом 2013 года — до 4,3%. В результате операционные доходы до создания резерва выросли на 24,9% — до 351,3 миллиарда рублей.
Корпоративные кредиты с конца прошлого года выросли на 21,3%, до 6,185 триллиона рублей, кредиты физлицам — на 20,9%, до 1,838 триллиона рублей. Доля просрочки в совокупном кредитном портфеле на конец сентября составляла 6% против 4,7% в начале года и 5,9% на конец июня. Средства клиентов по итогам января-сентября увеличились на 22,6%.
В то же время увеличилась стоимость риска группы — до 2,9% по итогам девяти месяцев 2014 года по сравнению с 1,7% за аналогичный период прошлого года. При этом в третьем квартале стоимость риска увеличилась до 3,4% с 2,5% за второй квартал текущего года.
По состоянию на 30 сентября коэффициент достаточности капитала и коэффициент достаточности капитала первого уровня ВТБ составили 12,2% и 11% соответственно. На конец июня показатели составляли 12,8% и 9,4%. Как отметил банк, на показатель достаточности капитала первого уровня положительное влияние оказала конвертация субординированного кредита Внешэкономбанка в привилегированные акции ВТБ.
Что касается отчислений в резервы, которые и сократили прибыль банка, то они в январе-сентябре составили 157,8 миллиарда рублей, увеличившись в 2,2 раза по сравнению с прошлогодним показателем. В третьем квартале отчисления в резервы составили 65 миллиардов рублей, что в 2,9 раза выше показателя в июле-сентябре прошлого года (22,1 миллиарда рублей).
"Замедление темпов экономического роста в России, а также ситуация на Украине в значительной мере способствовали росту резервов. Отчисления на создание резервов под ссуды у нас выросли гораздо более высокими темпами, чем те же операционные доходы", — отметил зампред ВТБ Герберт Моос во время телефонной конференции с журналистами.
Украина давит на резервы
Первой причиной формирования резервов и, как следствие, снижения прибыли ВТБ стала ситуация на Украине. Уже в августе, презентуя отчетность за первое полугодие, банк сообщал об убытках в размере 25,7 миллиарда рублей из-за рисков, связанных с Украиной.
В сентябре глава ВТБ Андрей Костин на встрече с президентом РФ Владимиром Путиным говорил, что второй по размеру российский банк допускает увеличения убытков ВТБ из-за ситуации на Украине до порядка 50 миллиардов рублей. Как показали итоги банка за девять месяцев, такая оценка может быть вполне справедливой.
"За третий квартал в целом убытки, связанные с нашим риском на Украине, составили 14,4 миллиарда рублей… За девять месяцев — 40,1 миллиарда рублей", — сказал Моос в четверг.
Он пояснил, что убытки формировались по четырем направлениям: резервы по ссудам украинским заемщикам (8,3 миллиарда рублей в третьем квартале), убытки по ценным бумагам (3 миллиарда), отложенные налоговые активы (1,8 миллиарда) и валютная переоценка курса гривны к рублю (1,3 миллиарда рублей).
Вечный "Мечел"
Другой статьей создания резервов является долг "Мечела". Старший вице-президент ВТБ Дмитрий Пьянов сообщил, что банк в третьем квартале продолжил формирование резервов по кредиту металлургической компании, однако традиционно не стал комментировать объем резервов.
В то же время Герберт Моос, отвечая на вопросы в ходе телефонной конференции с аналитиками, выразил надежду, что к концу года этот кредит будет зарезервирован в достаточной степени. "Я ожидаю, что существенный прогресс (по ситуации с долгом "Мечела" — ред.) будет достигнут к концу текущего года, а конечное решение, вероятно, дело первого или второго квартала будущего года", — сказал топ-менеджер.
Моос не уточнил, каким способом будет достигнута договоренность. Однако ранее в четверг он говорил, что ВТБ рассчитывает на урегулирование задолженности в ходе переговорного процесса и надеется, что банкротства "Мечела" удастся избежать.
"Мечел" находится в сложной финансовой ситуации из-за миллиардных долгов, основная часть которых приходится на три крупнейших российских банка — Сбербанк, ВТБ и Газпромбанк. "Мечел" уже долгое время ведет переговоры с кредиторами о реструктуризации долга, но договориться сторонам пока не удалось. При этом чистый долг "Мечела" благодаря ослаблению рубля снизился на 19% — до 7 миллиардов по состоянию на 20 ноября с 8,65 миллиарда долларов на конец июня.
Глава Сбербанка Герман Греф на прошлой неделе заявил, что банк крайне неудовлетворен ситуацией в "Мечеле", не понимает действий собственника и полагает, что дело идет к банкротству. Греф добавил, что Сбербанк сделает все для взыскания долга.
Взгляд в будущее
Необходимость создания высоких резервов, судя по всему, заставила ВТБ смириться с невысокими финансовыми результатами по итогам всего 2014 года. Андрей Костин на прошлой неделе говорил, что банк получит несущественную прибыль за текущий год. Моос в четверг подтвердил эту оценку.
"Расходы на создание резервов будут находиться на достаточно высоких уровнях…. Мы ожидаем небольшую прибыль, сопоставимую с прибылью по результатам девяти месяцев, не ожидаем существенной прибыли в четвертом квартале", — сказал он журналистам.
По словам зампреда, рост кредитного портфеля за 2014 год сохранится на высоте, достигнутой за девять месяцев — "несколько выше 20%". Стоимость риска также рискует остаться на уровне конца сентября — 2,9%. В то же время ВТБ надеется сдержать давление на процентную маржу — она может остаться выше 4%.
"Мы ожидаем, что несмотря на позитивную операционную прибыльность банка, вся эта прибыль уйдет на доформирование резервов", — заключил Моос. В то же время ВТБ надеется создать в текущем году такую "подушку безопасности", чтобы войти в 2015 год с объемом резервов, который отражает существующие риски деятельности кредитной организации.
Отвечая на вопрос о возможности выхода на рынки капитала, Дмитрий Пьянов сообщил, что до конца года ВТБ не планирует привлекать займы. "До конца года группе не требуется рефинансировать ни доллара, ни цента, ни одного внешнего международного заимствования. До конца этого года азиатских сделок не будет", — сказал он.
В то же время, по словам старшего вице-президента, в 2015 году группе предстоит рефинансировать 4,4 миллиарда долларов внешних заимствований. "Пока преждевременно говорить о том, когда, с какими партнерами, на каких рынках произойдет рефинансирование этой суммы", — добавил Пьянов.
