17 июля 2000 года 72-летний Дмитрий Балашов был ограблен и задушен в собственной усадьбе в деревне Казынево Новгородского района.
Следствие по делу велось под непосредственным контролем Генеральной прокуратуры России. В убийстве Балашова обвиняется новгородец Евгений Михайлов, а свидетелем по делу проходит сын писателя Арсений.
13 ноября 2001 года по просьбе потерпевшей стороны и, в частности, вдовы писателя Ольги Балашовой, дело было направлено судом Новгородского района на дополнительное расследование. Ольга Балашова настаивает на том, что Арсений Балашов был не свидетелем, а организатором или, как минимум, соучастником убийства своего отца.
Сотрудники прокуратуры Новгородского района полагают, что в дополнительном расследовании не было необходимости и намерены опротестовать решение суда.
17 января коллегия по уголовным делам Новгородского областного суда рассмотрит протест прокуратуры. В случае, если протест будет удовлетворен, процесс по делу об убийстве писателя возобновится в суде Новгородского района. В случае, если протест прокуратуры будет отклонен, дело будет возвращено на дополнительное расследование.
Дмитрий Балашов - автор повести "Господин Великий Новгород", исторического романа "Марфа Посадница" и цикла романов "Государи московские" /романы "Младший сын", "Великий стол", "Бремя власти", "Симеон гордый", "Ветер времени", "Отречение" и "Святая Русь"/.
В 1996 году за цикл "Государи московские" Балашов был награжден премией имени Льва Толстого, в 1997 году за роман "Святая Русь" - удостоен большой литературной премии России.
Балашов широко известен как знаток и собиратель русского фольклора, имел степень кандидата филологических наук. Писателю присвоены звания заслуженного работника культуры и почетного гражданина Великого Новгорода. Он был награжден Орденом "Знак почета".