"Поднятие Банком России ключевой ставки привело к тому, что стоимость фондирования стала очень высокой. Если в середине 2014 года ставка привлечения средств в банках составляла около 15-17%, то сегодня мы привлекаем деньги под 25-27% годовых. При сегодняшней ставке привлечения средств рентабельность работы большей части компаний, если не всех, близка к нулевой", — рассказал Бахвалов.
Еще более серьезной проблемой, чем ставки, стала сложность привлечения средств — почти все банки стали отказывать МФО в выдаче кредитов. "Мало того, что ставка стала дорогой, деньги стало еще и трудно привлекать. У банков нет ликвидности, а европейские рынки капитала для нас просто закрылись", — пояснил он.
МФО могут привлекать средства физлиц с условием, что договор должен заключаться на сумму в 1,5 миллиона рублей и больше. Однако такое фондирование крайне дорогое. Так "Домашние деньги" в настоящее время привлекают средства под ставку до 30%. "Это одни из самых дорогих денег. Акционерные деньги самые дорогие, а на втором месте — деньги от физлиц", — рассказал Бахвалов.
Несмотря на эти трудности, по мнению Бахвалова, микрофинансовый рынок может вновь стать рентабельным во втором полугодии. "Мы надеемся, что кризисные явления в экономике к концу первого полугодия ослабнут, а ставка привлечения средств снизится во втором полугодии. Поэтому сейчас, выдавая займы почти с нулевой рентабельностью, мы рассчитываем ее повысить во втором полугодии", — прогнозирует руководитель крупнейшей на рынке МФО.
Рынок МФО по итогам 2014 года показал рост. При этом темпы роста портфеля займов у компании "Домашние деньги" оказались примерно на треть выше, чем в среднем по рынку. Более того, если из-за кризиса в стране на рынке МФО повысился уровень дефолтности, то "Домашним деньгам" удалось существенно улучшить этот показатель.
Если в середине 2014 года финальные потери компании составляли около 33%, что укладывается в бизнес-модель компании, то сегодня они снизились до 28%. По словам Бахвалова, во многом таким результатам компания обязана собственным IT-разработкам.
"В 2014 году мы разрешили нашим агентам привлекать заявки. Если раньше они занимались только оформлением займа и сбором недельных платежей, то в прошлом году агенты получили возможность на своей территории самостоятельно искать клиентов", — заявил Бахвалов, уточнив, что доля выданных по такой схеме займов составляет около 10%.
Чтобы разрешить агентам заниматься привлечением новых клиентов, "Домашним деньгам" пришлось решить одну из сложнейших проблем рынка — проблему внутреннего мошенничества. "Если сравнивать наш опыт с европейским, то в некоторых странах размер внутреннего фрода доходил до 10% от объемов выдачи. В 2014 году мы продолжили развивать наши IT-системы. В итоге нам удалось установить контроль над действиями каждого из более 4,5 тысяч агентов и свести внутреннее мошенничество почти к нулю", — рассказал Бахвалов.
Первая технология, внедренная компанией, позволяет видеть состояние портфелей каждого агента. Если качество портфеля агента лучше, чем в среднем по компании, то он получает возможность заключать почти все сделки. Если же качество портфеля агента плохое, то он должен в течение месяца исправить ситуацию, иначе компания запретит ему продажи.
Вторая новация — это мобильное приложение Digital Cash, которое регламентирует каждое действие агента от приема заявки до взыскания еженедельных платежей. Приложение подсказывает агенту о том, куда ему нужно позвонить, куда сходить, напоминает ему о том, что он забыл что-то сделать и уведомляет об этом руководителей. Также приложение может отслеживать звонки и перемещения агента с точностью до нескольких метров, чтобы убедиться, что он действительно находился в квартире клиента. Еще агенту необходимо при помощи этого приложения сфотографировать клиента и его паспорт для проверки системой.
"Эти две технологии позволили нам внедрить возможность продаж самими агентами, что привело к росту продаж. А когда у компании все автоматизировано, то и бизнес становится понятнее и прозрачнее для инвесторов", — заявил руководитель "Домашних денег".
Снижение размера среднего займа
Экономический кризис сказался определенным образом и на клиентах МФО — людях с доходом в среднем до 30 тысяч рублей на семью, работающих в сфере обслуживания, либо бюджетной сфере.
"Те люди, которые раньше брали 25 тысяч рублей, сегодня берут 21-22 тысячи рублей. Средний займ с 25 тысяч рублей уменьшился до 21 тысячи", — признался Бахвалов.
Снижение размера среднего займа привело к тому, что процентные доходы микрофинансового рынка сократились. При этом расходы МФО остались на прежнем уровне. Сильнее всего такая тенденция заметна в регионах.
Банк России планирует ввести двухуровневое регулирование микрофинансового рынка. Если эта реформа будет реализована, то право компаний с большим капиталом привлекать средства физических лиц будет расширено, а компании с небольшим капиталом утратят это право. Контроль со стороны ЦБ РФ над первыми будет усилен.
"Мы участвовали в разработке этой инициативы. Минимальный уставный капитал, который мы обсуждаем, составляет 70-100 миллионов рублей. Понятно, что сегодня по этому критерию подходят всего около десяти компаний, но еще примерно у 40 компаний есть шансы перейти на этот уровень", — пояснил Бахвалов.
По словам руководителя "Домашних денег", разделение рынка поможет защитить инвесторов от компаний, которые привлекают средства под ставки выше 30%, а затем рушатся как финансовые пирамиды. Также вместе с введением обязательного членства микрофинансовых компаний в саморегулируемых организациях эта инициатива должна облегчить работу регулятора по надзору за тысячами МФО.
"Домашние деньги" положительно относятся и к двум другим планам Банка России — обязать МФО публично раскрывать сведения о своих акционерах и бенефициарах, а также ввести требования к деловой репутации владельцев и управляющего персонала МФО.
По словам Бахвалова, существует дорожная карта по срокам ввода этих требований: сначала регулятор обозначит критерии, которым должны соответствовать руководители МФО, потом будут предъявлены требования к главным бухгалтерам и к руководителям филиалов. При этом Бахвалов не исключает, что для компаний с небольшим капиталом, которые лишатся права привлекать средства граждан, будут введены требования лишь к деловой репутации руководителей.
"В банковской системе такое положение вещей существует уже давно. Микрофинансовый рынок в этом плане ничем не отличается, его таким же образом нужно регулировать", — считает глава "Домашних денег".
По словам Бахвалова, после того, как в ЦБ РФ появилось главное управление рынка микрофинансирования, а пост руководителя занял Михаил Мамута, который имеет богатый опыт в этой сфере, регулятор ввел много полезных изменений и законодательных инициатив.
"Почти все изменения согласованы с рынком, а горизонт планирования — 2018 год. Поэтому мы ясно понимаем, как ЦБ РФ будет двигаться, какие у него требования к рынку и так далее. Регулятор и законодатели работают достаточно быстро. Нас это устраивает", — заключил Бахвалов.
